हायब्रीड म्युच्युअल फंड म्हणजे काय?

हायब्रीड म्युच्युअल फंड - Hybrid Mutual Funds

गुंतवणुकीचे त्याच्या जोखमीवर आधारित तीन प्रकारांमध्ये वर्गीकरण केले जाऊ शकते - पहिला प्रकार म्हणजे इक्विटी -equity (उच्च-जोखीम) गुंतवणूक ,दुसरा आहे कर्ज - debt (कमी-जोखीम) गुंतवणूक आणि तिसरा म्हणजे संकरित - hybrid गुंतवणूक. बहुतेक गुंतवणूक सल्लागार गुंतवणूकदारांना त्यांची आर्थिक उद्दिष्टे जोखीम ,सहनशीलता आणि गुंतवणुकीच्या क्षितिजावर आधारित गुंतवणूक योजना तयार करण्यास सांगतात.

प्रत्येक व्यक्तीच्या वेगवेगळ्या गरजा आणि आकांक्षा असतात आणि म्हणूनच गुंतवणूकदाराला पूर्णपणे उच्च-जोखीम किंवा कमी-जोखीम घेणारा म्हणून वर्गीकृत करणे कठीण आहे. हायब्रीड म्युच्युअल फंड हे या ठिकाणी महत्वाचे आहे . या लेखात आपण हायब्रीड फंड विषयी माहिती जाणून घेऊ आणि त्यात गुंतवणूक करण्यापूर्वी तुम्हाला काही आवश्यक वैशिष्ट्यांबद्दल सांगू .

हायब्रीड म्युच्युअल फंड म्हणजे काय?

नावाप्रमाणेच, हायब्रीड फंड हे इक्विटी गुंतवणूक आणि कर्ज गुंतवणुकीचे एकत्रित गुंतवणूक आहे, जे योजनेच्या गुंतवणुकीचे उद्दिष्ट पूर्ण करण्यासाठी डिझाइन केलेले आहेत. प्रत्येक हायब्रीड फंडामध्ये वेगवेगळ्या प्रकारच्या गुंतवणूकदारांना लक्ष्य केले जाणारे इक्विटी आणि कर्ज यांचे भिन्न संयोजन असते.

हायब्रीड फंड कसा काम करतो?

एक हायब्रीड फंड दीर्घकालीन भांडवलाच्या वाढीसह त्याच्या गुंतवणूकदारांना नियमित उत्पन्न देण्यासाठी संतुलित पोर्टफोलिओ तयार करण्याचा प्रयत्न करतो.

फंड मॅनेजर योजनेच्या गुंतवणुकीच्या उद्दिष्टानुसार पोर्टफोलिओ तयार करतो आणि वेगवेगळ्या प्रमाणात इक्विटी आणि कर्ज साधनांमध्ये निधीचे वाटप करतो. पुढे, बाजारातील हालचाल अनुकूल असल्यास निधी व्यवस्थापक मालमत्ता खरेदी किंवा विक्री करतो.

हायब्रीड म्युच्युअल फंडात कोणी गुंतवणूक करावी?

हायब्रीड फंड हे डेट फंडांपेक्षा जास्त धोकादायक पण इक्विटी फंडांपेक्षा सुरक्षित मानले जातात. ते डेट फंडांपेक्षा चांगले परतावा देतात आणि अनेक कमी-जोखीम गुंतवणूकदार त्यांना प्राधान्य देतात.

पुढे, नवीन गुंतवणूकदार ज्यांना इक्विटी मार्केटमध्ये पाऊल ठेवण्याची खात्री नसते ते हायब्रीड फंडांकडे वळतात.

कारण इक्विटी ची चाचणी करताना कर्ज घटक त्यात स्थिरता देतात. हायब्रीड फंड गुंतवणुकदारांना बाजारातील अत्यंत अस्थिरतेपासून बचाव करताना इक्विटी गुंतवणुकीतून जास्तीत जास्त फायदा मिळवू देतात.म्हणूनच हायब्रीड फंड हे लोकप्रिय होत आहेत .

हायब्रीड फंडाचे प्रकार

प्रत्येक हायब्रीड फंडामध्ये इक्विटी आणि डेट दरम्यान भिन्न मालमत्ता वाटप असू शकते, त्यांचे खालील प्रकारांमध्ये वर्गीकरण केले जाऊ शकते:

इक्विटी ओरिएंटेड हायब्रीड फंड -Equity oriented Hybrid Funds

इक्विटी-ओरिएंटेड हायब्रीड फंड त्याच्या एकूण मालमत्तेपैकी किमान 65% विविध बाजार भांडवल आणि क्षेत्रांमधील कंपन्यांच्या इक्विटी आणि इक्विटी-संबंधित साधनांमध्ये गुंतवतो. उर्वरित 35% कर्ज रोखे आणि मनी मार्केट साधनांमध्ये गुंतवले जाते.

कर्जाभिमुख हायब्रीड फंड -Debt oriented Hybrid Funds

डेट-ओरिएंटेड हायब्रीड फंड त्याच्या एकूण मालमत्तेपैकी किमान 60% बॉन्ड्स, डिबेंचर, सरकारी सिक्युरिटीज इत्यादी स्थिर-उत्पन्न सिक्युरिटीजमध्ये पैसे गुंतवतात . उर्वरित 40% इक्विटीमध्ये गुंतवले जाते. काही फंड त्यांच्या निधीचा एक छोटासा भाग लिक्विड योजनांमध्येही गुंतवतात.

संतुलित निधी -Balanced Funds

हे फंड त्यांच्या एकूण मालमत्तेपैकी किमान 65% इक्विटी आणि इक्विटी-संबंधित साधनांमध्ये गुंतवतात आणि उर्वरित डेट सिक्युरिटीज आणि रोख रकमेत गुंतवतात .

मासिक उत्पन्न योजना -Monthly Income Plans

मासिक उत्पन्न योजना हे हायब्रीड फंड आहेत जे प्रामुख्याने निश्चित उत्पन्न सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक करतात आणि त्यांच्या कॉर्पसचा एक छोटासा भाग इक्विटी आणि इक्विटी-संबंधित साधनांसाठी वाटप करतात. हे या योजनांना शुद्ध कर्ज योजनांपेक्षा चांगले परतावा देण्यास अनुमती देते आणि फंडाला गुंतवणूकदारांना नियमित उत्पन्न देऊ करते.

बर्‍याच योजनांमध्ये वाढीचा पर्याय देखील दिला जातो जेथे फंडाच्या कॉर्पसमध्ये उत्पन्न वाढते.

लवाद निधी -Arbitrage Funds

आर्बिट्रेज फंड एका मार्केटमध्ये कमी किमतीत स्टॉक विकत घेतात आणि दुसऱ्या मार्केटमध्ये जास्त किमतीला विकतात. फंड मॅनेजर सतत आर्बिट्राजच्या संधी शोधत राहतो आणि फंडाचा परतावा जास्तीत जास्त वाढवतो.

तथापि, असे काही वेळा आहेत जेव्हा लवादाच्या चांगल्या संधी उपलब्ध नसतात. अशा काळात, फंड प्रामुख्याने डेट सिक्युरिटीज आणि रोख रकमेत गुंतवणूक करतो.

आर्बिट्राज फंड हे डेट फंडांइतकेच सुरक्षित मानले जातात. तथापि, दीर्घकालीन भांडवली नफ्यावर इक्विटी फंडांप्रमाणे कर आकारला जातो.

भारतात हायब्रीड म्युच्युअल फंडात गुंतवणूक करण्यापूर्वी विचारात घेण्यासारखे घटक

जोखीम-परतावा मूल्यांकन

हायब्रीड फंड त्यांच्या पोर्टफोलिओमधील मालमत्तेच्या वाटपाच्या प्रमाणात गुंतवणुकीची जोखीम बाळगतात. म्हणूनच, योजनेच्या पोर्टफोलिओचे काळजीपूर्वक विश्लेषण करणे महत्त्वाचे आहे जेणेकरून त्यात समाविष्ट असलेल्या जोखमींची चांगली समज असेल.

उदाहरणार्थ,

जर तुम्ही इक्विटी-ओरिएंटेड हायब्रीड फंडात गुंतवणूक करत असाल, तर तुम्ही फंडाच्या मालकीचे कोणत्या प्रकारचे स्टॉक आहेत ते पाहणे आवश्यक आहे. मुख्यतः लार्ज-कॅप्स आहेत की स्मॉल/मिड-कॅप्स? हे तुम्हाला जोखीम चांगल्या प्रकारे समजून घेण्यास मदत करते.

पुढे, ते तुम्हाला कोणत्या प्रकारच्या परताव्याची अपेक्षा करू शकतात याची कल्पना देखील देईल.

योग्य हायब्रीड फंड निवडा

हायब्रीड फंड वेगवेगळ्या प्रकारात येत असल्याने, योजना निवडण्यापूर्वी तुमची जोखीम सहनशीलता, आर्थिक उद्दिष्टे आणि गुंतवणुकीचे क्षितिज विचारात घेणे महत्त्वाचे आहे.

जर तुम्हाला नियमित उत्पन्नाची गरज असेल, तर डेट-ओरिएंटेड हायब्रीड फंडाची निवड केल्यास इक्विटी घटक जोडल्यामुळे शुद्ध डेट फंडापेक्षा चांगला परतावा मिळू शकतो. गुंतवणूक करण्यापूर्वी या घटकांचा विचार केल्याची खात्री करा.